世界

-Q4會是持續成長的季度 -有效產能基本上會維持在高UTR，需求很強，第四季QoQ可能會是小增，主要瓶頸會是受限產能還沒有完全開出來 -AI整體需求對公司UTR和出貨量繼續增加 -漲價幅度公司準備和客戶洽談，今年增中個位數百分點，希望明年會比較今年幅度更大 -LTA今年部分到期，明年LTA也會到期，所以明年部分某些報價會重新議價 -漲價會因為產品和晶圓不同 -公司明年UTR繼續增，在漲價幅度上可能明年H1一次，但UTR如果很滿，H2也可能會繼續調漲 -capex 5.7B 大概1500億NTD，剩下目前500E會慢慢支出後面27 28年新廠要用的設備，實際明年支出可能要等明年董事會公布 -interposer部分需求很強，這部分會鎖定LTA預估明年底會拉產能 -中介曾產能明年1、 2月可能0產能，後面會可能每個月1000-2000片增幅，年底會每個月2W片，明年底會爬到4W -8吋產品組合會稍微優化，驅動IC會轉向POWER相關需求高的產品(不是ALL 只是部分去做調整 讓產品結構更優秀) -電源管理算是比較穩定的業務，客戶黏濁度高，所以往這塊拉高比重 -電源管理整體產品大概是2成跟AI SERVER有關係 -AI PMIC 的毛利會在32.5 - 34.5，AI PMIC本身相關產品會比一般產品ASP還要高不少 -12吋 4W4000， 一半給恩智浦/ 一半給台積電interposer跟其他IDM -12吋 依照客戶給的forecast，這塊有機會明年打平成本，年底這塊營收轉虧為盈 -公司主要策略還是會走向分散風險、分散客戶、分散應用，去避免單一產品對公司影響過大 -COWOS S L R，各自使用的interposer會不一樣 -去瓶頸的方式會以用既有的廠房和土地去做擴增產能(brown field) -承諾12吋客戶產能，所以主要會把資源放在這裡 -公司認為後續LTA一年一議還是會是比較好的合作模式，會隨著供需情況作微調